優(yōu)化海外知識(shí)產(chǎn)權(quán)并購(gòu)決策流程，中鼎公司——
隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的不斷崛起和“走出去”戰(zhàn)略的逐步實(shí)施，中國(guó)企業(yè)不斷向海外發(fā)展，其中就包括安徽中鼎密封件股份有限公司（下稱中鼎公司）。
在全球汽車零部件行業(yè)整合的大背景下，中鼎公司樹立全球化思維，推進(jìn)海外并購(gòu)。從2003年全資設(shè)立中鼎美國(guó)公司開始，中鼎公司正式啟動(dòng)國(guó)際化發(fā)展戰(zhàn)略。2004年，中鼎公司收購(gòu)韓國(guó)HST等公司；2007年，收購(gòu)德國(guó)Schmitter公司。特別是2008年全球金融危機(jī)后，中鼎公司看準(zhǔn)一些擁有世界領(lǐng)先技術(shù)、一流人才和一定市場(chǎng)，但面臨流動(dòng)資金短缺等經(jīng)營(yíng)性困難的國(guó)外企業(yè)進(jìn)行收購(gòu)，全面進(jìn)入高端密封件研發(fā)和智能制造領(lǐng)域，快速形成跨國(guó)經(jīng)營(yíng)布局。在整個(gè)海外并購(gòu)過(guò)程中，中鼎公司獲得了大量的海外企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)，其中包括299件國(guó)外專利。2016年，中鼎公司被評(píng)為國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)示范企業(yè)。
“為了降低海外并購(gòu)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)風(fēng)險(xiǎn)，提升并購(gòu)績(jī)效，我們根據(jù)海外知識(shí)產(chǎn)權(quán)并購(gòu)決策流程，分別從并購(gòu)前、并購(gòu)中和并購(gòu)后三個(gè)不同維度采取相應(yīng)措施。”中鼎公司知識(shí)產(chǎn)權(quán)部門有關(guān)負(fù)責(zé)人分享了其在并購(gòu)過(guò)程中的知識(shí)產(chǎn)權(quán)工作經(jīng)驗(yàn)。
并購(gòu)前強(qiáng)預(yù)警
“由于地域限制，海外并購(gòu)信息來(lái)源相對(duì)較少而且可靠性不高，企業(yè)并購(gòu)時(shí)面臨的一個(gè)重要風(fēng)險(xiǎn)就是信息風(fēng)險(xiǎn)。為此，中鼎公司構(gòu)建了信息風(fēng)險(xiǎn)提示機(jī)制。”上述負(fù)責(zé)人表示，為了解決跨國(guó)并購(gòu)信息收集困難的問(wèn)題，企業(yè)可以考慮通過(guò)國(guó)家經(jīng)濟(jì)信息機(jī)構(gòu)、我國(guó)駐外使館和銀行、國(guó)際商會(huì)分支機(jī)構(gòu)等來(lái)收集獲取海外并購(gòu)的相關(guān)信息。
相關(guān)法律制度在企業(yè)并購(gòu)中發(fā)揮著重要作用。中鼎公司全面了解相關(guān)立法，重點(diǎn)研讀《企業(yè)境外投資管理辦法》《中央企業(yè)境外投資監(jiān)督管理辦法》《保險(xiǎn)資金境外投資管理暫行辦法》《中央企業(yè)境外國(guó)有產(chǎn)權(quán)管理暫行辦法》《境外投資外匯管理辦法》等法律體系。
同時(shí)，中鼎公司積極參加和運(yùn)用現(xiàn)行的多邊組織及條約，更多地通過(guò)國(guó)際論壇和雙邊、多邊協(xié)議，積極推進(jìn)其他國(guó)家或地區(qū)建立不歧視、具有透明度和可預(yù)測(cè)性的、監(jiān)管適當(dāng)和可問(wèn)責(zé)的外資并購(gòu)審查法律機(jī)制。
并購(gòu)中重反饋
“并購(gòu)過(guò)程中要做好跟蹤監(jiān)控和信息反饋。特別是知識(shí)產(chǎn)權(quán)資源整合方案選定后，還要在實(shí)施過(guò)程中對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)資源的整合進(jìn)展及知識(shí)產(chǎn)權(quán)的運(yùn)行狀況進(jìn)行跟蹤監(jiān)控，以發(fā)現(xiàn)知識(shí)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)移與擴(kuò)散過(guò)程中存在的障礙和事前未能預(yù)料到的問(wèn)題，并及時(shí)將信息反饋給負(fù)責(zé)并購(gòu)整合的有關(guān)管理人員，使企業(yè)能夠盡快對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)資源整合方案予以調(diào)整。”上述負(fù)責(zé)人建議。
“中介機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)審慎盡職地對(duì)目標(biāo)企業(yè)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)所有權(quán)、地域性和時(shí)間性以及其他有關(guān)事項(xiàng)進(jìn)行審查，并客觀全面地反映到調(diào)查報(bào)告中，為企業(yè)做出并購(gòu)策略提供有益參考。”該負(fù)責(zé)人表示，這要求中介機(jī)構(gòu)具有較高的專業(yè)水平，既要熟悉中國(guó)的法律規(guī)則，更要了解海外企業(yè)所在國(guó)的法律政策，并熟悉海外企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和公司治理結(jié)構(gòu)，從而為中國(guó)企業(yè)海外并購(gòu)提供最有力的服務(wù)。
企業(yè)海外并購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理，要從企業(yè)并購(gòu)戰(zhàn)略整體角度出發(fā)分析、識(shí)別和評(píng)價(jià)企業(yè)面對(duì)的風(fēng)險(xiǎn)。在并購(gòu)中，建立并購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理評(píng)估體系十分必要。該負(fù)責(zé)人分享了中鼎公司的具體做法：對(duì)各風(fēng)險(xiǎn)管理模塊進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理；根據(jù)并購(gòu)環(huán)境，對(duì)并購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行逐個(gè)量化評(píng)估；對(duì)風(fēng)險(xiǎn)因素進(jìn)行集成評(píng)估，制定有效的處理方案；執(zhí)行處理方案并評(píng)價(jià)效果，然后在此基礎(chǔ)上進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制。
他還建議，要積極應(yīng)對(duì)海外并購(gòu)國(guó)家安全審查風(fēng)險(xiǎn)。進(jìn)行海外并購(gòu)的中國(guó)企業(yè)可以通過(guò)法律手段維護(hù)自身利益，減少貿(mào)易保護(hù)主義對(duì)中國(guó)企業(yè)海外并購(gòu)的危害。當(dāng)企業(yè)遇到不公正的國(guó)家安全審查，合理的并購(gòu)交易被否決后，可以利用該東道國(guó)國(guó)內(nèi)法與國(guó)際公約，維護(hù)自身的權(quán)益。
并購(gòu)后慎整合
“對(duì)海外并購(gòu)而言，并購(gòu)雙方的企業(yè)文化差距一般比國(guó)內(nèi)并購(gòu)要大，因此能否解決好并購(gòu)后的文化整合問(wèn)題關(guān)乎海外并購(gòu)的成敗。”上述負(fù)責(zé)人表示。
“我們要關(guān)注不同類型的知識(shí)產(chǎn)權(quán)整合。”他認(rèn)為，這實(shí)際上可能涉及到并購(gòu)者與被并購(gòu)者復(fù)雜而相互作用的調(diào)整過(guò)程，其中最為重要的是慎重研究不同類型的知識(shí)產(chǎn)權(quán)整合策略。
通過(guò)近幾年的知識(shí)產(chǎn)權(quán)并購(gòu)與消化吸收，中鼎公司加快了自身的工藝升級(jí)、技術(shù)升級(jí)步伐，提升了自身技術(shù)層次，縮小了與國(guó)外先進(jìn)企業(yè)的行業(yè)差距，增強(qiáng)了自身的核心競(jìng)爭(zhēng)力和企業(yè)的持續(xù)創(chuàng)新能力。